אמנת המס ישראל-ארה״ב — מניעת כפל מס למשקיעים ב-Interactive Brokers

משקיע ישראלי בארה"ב — בין אם דרך Interactive Brokers, Schwab או כל ברוקר אחר — נחשף בפוטנציה לשתי מערכות מס: זו של ארה"ב וזו של ישראל. בלי תכנון נכון, הוא עלול לשלם מס פעמיים על אותה הכנסה. אמנת המס בין שתי המדינות, יחד עם סעיף 199 לפקודת מס הכנסה הישראלית, היא הכלי שמונע את זה. במאמר נסביר איך זה עובד בפועל.

מה זו אמנת מס?

אמנת מס היא הסכם דו-צדדי בין שתי מדינות שקובע חלוקת זכויות המיסוי ביניהן. כל סוג הכנסה (דיבידנד, ריבית, רווח הון, שכר, פנסיה) מקבל סעיף משלו באמנה שמגדיר:

• איזו מדינה זכאית לגבות מס ראשונית
• מהו שיעור המס המקסימלי שמדינת המקור יכולה לגבות
• כיצד המדינה השנייה תכיר במס שכבר שולם (זיכוי, פטור, או ניכוי)

אמנת המס בין ישראל לארה"ב נחתמה ב-1995 ועברה תיקון משמעותי ב-2008. היא נחשבת לאמנה ידידותית למשקיעים ישראלים — שיעורי הניכוי במקור מופחתים והזיכוי שלם.

מה האמנה אומרת על דיבידנדים

סעיף 12 לאמנה: ארה"ב רשאית לנכות מס במקור על דיבידנד בשיעור של 25% כאשר הוא משולם לתושב ישראל. (ללא האמנה — 30%, השיעור הסטטוטורי).

כדי לקבל את השיעור המופחת של 25%, על המשקיע למלא ולחתום על טופס W-8BEN מול הברוקר. בלי הטופס — הברוקר ינכה אוטומטית 30%, וההפרש לא ניתן לקבל בחזרה בקלות.

ראה מדריך מלא למילוי W-8BEN.

איך הזיכוי בישראל עובד

המשקיע הישראלי מקבל דיבידנד בארה"ב — נניח 1,000$ ברוטו, נוכה 250$ מס במקור (25% לפי האמנה), קיבל לחשבון 750$. בישראל:

1. שיעור המס על דיבידנד מחו"ל הוא 25%
2. חבות המס: 25% × 1,000$ = 250$
3. זיכוי בגין המס שנוכה בארה"ב: 250$
4. חבות נטו בישראל: 0

כלומר — אם מילאת W-8BEN, אתה משלם בסך-הכל 25% בלבד (כל המס בארה"ב ולא נוסף בישראל). אם לא מילאת — שילמת 30% בארה"ב, ותקבל זיכוי רק עד גובה המס הישראלי (25%). 5% הפסד — בלתי-הפיך.

מה האמנה אומרת על רווחי הון

סעיף 15 לאמנה: רווחי הון ממכירת ניירות ערך אמריקאיים על-ידי תושב ישראל ממוסים רק בישראל. ארה"ב לא מנכה מס במקור על רווח הון לתושבי חוץ.

כלומר, אם מכרת מניית AAPL ברווח של 10,000$ — תשלם מס רק בישראל (25% מהרווח הריאלי לפי פסק דין מוזס).

מה האמנה אומרת על ריבית

סעיף 13 לאמנה: ריבית משולמת מארה"ב לתושב ישראל ממוסה רק במדינת התושבות (ישראל), עם חריגים מסוימים. בפועל — Interactive Brokers לא מנכה מס על ריבית (כולל ריבית SYEP) למחזיקים תושבי חוץ עם W-8BEN. בישראל, הריבית חייבת ב-25% מס.

סעיף 199 לפקודה — המכשיר הישראלי

הסעיף הישראלי שמיישם את עקרונות האמנה. הוא מאפשר לתושב ישראל לקבל זיכוי בגין כל מס זר ששילם, עד גובה המס הישראלי על אותה הכנסה. זה לא החזר במזומן — זה הפחתה של חבות המס.

כדי לקבל את הזיכוי בפועל, יש לדווח על המס הזר בנספח ד׳ של הדוח השנתי ולצרף אסמכתאות (1099-DIV, או תקציר מ-IBKR שמראה את המס שנוכה).

מה אם אני אזרח אמריקאי תושב ישראל?

סיפור מורכב יותר. ארה"ב, יחידה במדינות המפותחות, ממסה את אזרחיה לפי אזרחות (לא לפי תושבות). אזרח אמריקאי שגר בישראל חייב להגיש דוח שנתי גם לרשות המסים האמריקאית (IRS), בנוסף לדוח הישראלי. יש להתייעץ עם מומחה ב-FATCA, FBAR, ו-Foreign Earned Income Exclusion.

תרחישים נפוצים

תרחיש 1: שכיר ישראלי שמשקיע ב-IBKR

שיא: רוב המקרים. מילא W-8BEN, מקבל דיבידנדים ב-25%, מוכר מניות ברווח — מדווח בישראל, מקבל זיכוי על המס בארה"ב.

תרחיש 2: בעל מניות מהותי (≥10%)

שיעור המס בישראל הוא 30%, לא 25%. אם נוכה 25% בארה"ב, 5% נוספים נדרשים בישראל.

תרחיש 3: השקעה ב-ETF אמריקאי

הדיבידנד מה-ETF משלם מס במקור 25% בארה"ב — בדיוק כמו ממניה רגילה. אבל יש שיקולים נוספים — מס עיזבון (Estate Tax) על נכסים אמריקאיים מעל סף, ולכן רבים מעדיפים ETF אירופאיים (UCITS).

למה Tax4Broker עוזרת

המערכת שלנו טוענת אוטומטית את כל המידע מ-IBKR — דיבידנדים, מס שנוכה במקור, ריבית — ומפיקה את נספח ד׳ וטופסי 1324 הממולאים נכון, כולל הזיכוי על מס זר. אין צורך לחשב ידנית את התקבולים, להמיר לשקלים, או לעמוד מול מערכת המס הישראלית והאמריקאית בו-זמנית.